Альтернативные инвестиции

Инвестиционные продукты

Состоятельным клиентам

Компания

Инвестиции в недвижимость

Вложения за пределами классического фондового рынка. Фокус на инвестициях в недвижимость с высоким потенциалом

Зачем инвестировать в недвижимость?

Недвижимость — отличный актив для диверсификации портфеля

Как правило, рынок недвижимости слабо коррелирует с динамикой акций и облигаций, поэтому инвестиции на нем продолжают работать, даже когда биржи штормит

Мы ищем лучшие идеи, связанные с недвижимостью. Благодаря низким порогам входа большинство наших продуктов доступны клиентам с любым капиталом

Два источника дохода

Недвижимость позволяет получать доход как от потока регулярных арендных платежей, так и за счет увеличения стоимости объектов

Рост цен

В некоторых сегментах рынка наблюдается острый дефицит площадей, что ведет к стремительному росту ставок аренды и цен продажи недвижимости

Возможность выплат

В некоторых продуктах предусмотрены поступления от сдачи в аренду, которые могут распределяться между инвесторами на регулярной основе, например, ежеквартально

Инвестиции с профессионалами

Берем на себя весь процесс — от анализа рынка и оценки объектов до организации сделок и администрирования платежей

Выберите стратегию

Для квалифицированных инвесторов

от 30 тыс ₽Высокий риск

Туризм 2Доход от строительства недвижимости в индустрии гостеприимства

Будущая доходность за год:

30%^*1

Подробнее

Для квалифицированных инвесторов

от 55 тыс ₽Высокий риск

Промышленные парки 2Доход от строительства недвижимости light industrial

Будущая доходность за год:

28,8%^*2

Подробнее

от 55 тыс ₽Средний риск

Складская недвижимость 2Получение дохода за счет сдачи в аренду и роста стоимости складской недвижимости.

Будущая доходность за год:

26,2%^*3

Подробнее

Получите персональную консультацию

Нажимая «Отправить заявку», я даю согласие на обработку своих персональных данных

Вопросы и ответы

Что такое закрытые паевые фонды недвижимости (ЗПИФы)?

Закрытый паевой инвестиционный фонд (ЗПИФ) — это форма вложений, при которой средства инвесторов объединяются для дальнейшего размещения в те или иные активы. Каждый инвестор получает определенное число паев фонда в соответствии с внесенной в имущество долей.

В отличие от открытых фондов, закрытые создаются на определенный срок. Новые паи выпускаются при формировании, а дополнительная выдача возможна только по решению управляющей компании, если это предусмотрено правилами фонда. Погашение паев происходит в конце срока работы ЗПИФа.

ЗПИФ часто используется для инвестиций в жилую или коммерческую недвижимость, в зависимости от стратегии.

Как купить паи ЗПИФа?

В наши фонды недвижимости можно инвестировать в рамках стратегий доверительного управления.

Выберите стратегию на сайте или в приложении «Альфа-Капитал».
Оформите договор онлайн.
Пополните счет любым удобным способом.

Кроме того, вы всегда можете обратиться к инвестиционному консультанту по поводу вложений в ЗПИФы.

В чем преимущества инвестиций в недвижимость через фонды?

Инвестирование в недвижимость через фонды обладает рядом преимуществ:

Доступность: даже с небольшой суммой вы можете стать владельцем доли в дорогостоящих объектах недвижимости, а иногда и в нескольких сразу. Это позволяет диверсифицировать инвестиционный портфель без значительных затрат.

Профессиональное управление: все аспекты, связанные с поиском, оценкой, заключением сделок и управлением недвижимостью, берет на себя команда опытных специалистов Управляющей компании «Альфа-Капитал». Это освобождает инвесторов от необходимости самостоятельно заниматься сложными процессами.

Дополнительный контроль за распоряжением имуществом фондов осуществляет независимая организация — специализированный депозитарий, обеспечивая прозрачность и безопасность вложений.

Некоторые фонды предлагают возможность получения регулярного пассивного дохода. Доходы от аренды недвижимости распределяются между участниками фонда, обеспечивая стабильные поступления.

Можно ли выйти из ЗПИФа раньше срока прекращения его деятельности?

Вы можете продать свои паи другому инвестору на вторичном рынке. Как правило, все наши актуальные ЗПИФы недвижимости допущены к торгам на Московской Бирже. Однако стоит помнить, что ликвидность таких паев может быть ограниченной и процесс продажи может занять некоторое время.

Перед принятием решения о досрочном выходе из ЗПИФа рекомендуется дополнительно проконсультироваться с инвестиционным консультантом или представителем фонда, чтобы получить полную информацию о возможностях и последствиях такого шага.

Гарантирован ли доход?

Стоимость активов в портфелях фондов зависит от рыночных факторов. Исторические данные свидетельствуют о высоком потенциале роста российского рынка недвижимости и относительно низкой волатильности, особенно в периоды экономических шоков.

ЗПИФ не является депозитом, сумма инвестирования не застрахована государством.

Застрахована ли недвижимость в ЗПИФ?

Недвижимость, приобретаемая в фонды, страхуется в страховых компаниях.

Подходят ли фонды недвижимости для диверсификации?

Конечно, поскольку улучшают качество инвестиционного портфеля. Как правило, рынок недвижимости слабо коррелирует с акциями и облигациями, поэтому может использоваться для снижения рисков за счет распределения инвестиций.

На чем зарабатывают инвесторы в закрытые фонды?

В зависимости от стратегии доверительного управления финансовый результат может складываться из следующих составляющих:

рентных платежей, поступающих в фонд (если недвижимость сдается в аренду);
изменения стоимости недвижимости.

Переоценка недвижимости осуществляется один раз в 6 месяцев и влияет на стоимость чистых активов (СЧА) фонда. Итоговый финансовый результат формируется после продажи недвижимости и прекращения деятельности фонда.

Что такое СЧА и от чего зависит стоимость пая?

Стоимость чистых активов (СЧА) — это стоимость имущества фонда, находящегося в управлении. Определяется как разница между активами и величиной обязательств, то есть предстоящих платежей фонда за услуги, которые ему предоставлены.

Стоимость пая зависит от оценки недвижимости (проводится независимым оценщиком раз в 6 месяцев), кредиторской и дебиторской задолженности фонда, а также суммы на его счетах. На эти счета поступают платежи арендаторов и средства от продажи объектов. С них же оплачиваются расходы на содержание недвижимости: коммунальные услуги, налоги и т. д.

Пока средства на счетах аккумулируются, стоимость пая растет. Когда пайщики получают выплату, активы фонда уменьшаются на размер выплаты и пропорционально снижается стоимость пая.

На стоимость пая влияют следующие факторы:

Рыночная стоимость активов: изменения в стоимости недвижимости или других активов, которыми владеет фонд, напрямую влияют на СЧА и, следовательно, на стоимость пая.
Доходы и расходы фонда: доходы от аренды, продажи активов или других источников увеличивают СЧА, в то время как операционные расходы, налоги и комиссии уменьшают его.
Изменение количества паев: выпуск новых паев или их выкуп фондом может влиять на стоимость существующих паев.
Рыночные условия: экономическая ситуация, процентные ставки и другие внешние факторы могут влиять на стоимость активов фонда и, соответственно, на стоимость паев.

Что происходит, когда заканчивается срок работы фонда?

Проходит процедура прекращения его деятельности: управляющая компания продает активы, погашает паи и распределяет вырученные средства между пайщиками.

Какие налоги платит пайщик — физическое лицо?

Только стандартный НДФЛ. Управляющая компания является налоговым агентом и сама рассчитывает и перечисляет налог в бюджет по ставке 13% или 15% для налоговых резидентов РФ.

Почему можно доверять управляющим компаниям?

Деятельность управляющих компаний строго регламентируется Банком России. Для получения лицензии на управление паевыми инвестиционными фондами необходимо соответствовать жестким критериям.

Все операции с имуществом фондов, кроме сделок на организованных торгах, согласовываются специализированным депозитарием, который проверяет действия компании на соответствие законодательству.

Управляющая компания регулярно раскрывает стоимость чистых активов и результаты независимой оценки имущества фондов, которая проводится раз в 6 месяцев. Отчеты об оценке и другая подробная информация размещается здесь.

Какие расходы возникают при вложениях в фонды недвижимости?

Из средств пайщиков выплачивается вознаграждение управляющей компании (комиссия за управление и комиссия за успех), а также спецдепозитарию, регистратору и оценщикам.

Размер вознаграждения определяется правилами фонда — с ними можно ознакомиться здесь.

При инвестициях в рамках стратегии доверительного управления может удерживаться комиссия при приобретении паев фонда в портфель. Размер комиссии определяется договором доверительного управления, который можно посмотреть здесь.

*1 — Будущая доходность не гарантируется управляющим, государством или иными лицами, рассчитана с вероятностью достижения 49,3%, расчет: 30% = 100%*32,0%-2,0%. Расчет осуществлен в соответствии с пунктами 7.1 методики расчета будущей доходности, размещенной на сайте управляющего: https://www.alfacapital.ru/disclosure/clients_info

*2 — Будущая доходность не гарантируется управляющим, государством или иными лицами, рассчитана с вероятностью достижения 49,3%,расчет:28,8%=100%*30,8%-2,0%. Расчет осуществлен в соответствии с пунктами 7.1 методики расчета будущей доходности, размещенной на сайте управляющего: https://www.alfacapital.ru/disclosure/clients_info. Инвестирование в финансовые инструменты сопряжено с рисками, в том числе с риском частичной потери инвестированных средств в связи с возможным неблагоприятным влиянием разного рода факторов.

*3 — Будущая доходность не гарантируется управляющим, государством или иными лицами, рассчитана с вероятностью достижения 49,3%, расчет: 26,2% = 100%*27,2%-1,0%. Расчет осуществлен в соответствии с пунктами 7.1 методики расчета будущей доходности, размещенной на сайте управляющего: https://www.alfacapital.ru/disclosure/clients_info

8 800 200-28-28

Офисы продаж

Задать вопрос

123001, Москва, ул. Садовая-Кудринская, д. 32, стр. 1

Лицензия на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами № 21—000—1—00028 от 22 сентября 1998 года выдана ФСФР России, без ограничения срока действия. Лицензия на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами № 077—08158—001000, выдана ФСФР России 30 ноября 2004 года, без ограничения срока действия. Правилами доверительного управления паевыми инвестиционными фондами, находящимися под управлением ООО УК «Альфа-Капитал», предусмотрены надбавки к расчетной стоимости инвестиционных паев при их выдаче и скидки к расчетной стоимости паев при их погашении. Обращаем Ваше внимание на то, что взимание скидок и надбавок уменьшает доходность инвестиций в инвестиционные паи паевых инвестиционных фондов. Подробную информацию о деятельности ООО УК «Альфа-Капитал» и паевых инвестиционных фондов, находящихся под ее управлением, включая тексты правил доверительного управления, всех изменений и дополнений к ним, а также сведения о местах приема заявок на приобретение, погашение и обмен инвестиционных паев вы можете получить по адресу 123001, Москва, ул. Садовая-Кудринская, д. 32, стр. 1. Телефоны: +7 495 783-4-783, 8 800 200-28-28, а также на сайте ООО УК «Альфа-Капитал» в сети Internet по адресу: www.alfacapital.ru.

ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Еврооблигации». Правила доверительного управления № 0386-78483614 зарегистрированы ФСФР России 18.08.2005 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Баланс». Правила доверительного управления № 0500-94103344 зарегистрированы ФСФР России 13.04.2006 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Облигации Плюс». Правила доверительного управления № 0095-59893492 зарегистрированы ФКЦБ России 21.03.2003 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Ликвидные акции». Правила доверительного управления № 0387-78483850 зарегистрированы ФСФР России 18.08.2005. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Глобальный баланс». Правила доверительного управления № 0907-94126486 зарегистрированы ФСФР России 07.08.2007 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Ресурсы». Правила доверительного управления № 0698-94121750 зарегистрированы ФСФР России 12.12.2006 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Технологии». Правила доверительного управления № 0699-94121833 зарегистрированы ФСФР России 12.12.2006 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Золото». Правила доверительного управления № 0908-94126724 зарегистрированы ФСФР России 07.08.2007 г. ИПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал». Правила доверительного управления № 0034-18810975 зарегистрированы ФКЦБ России 05.04.1999 г. ЗПИФ недвижимости «ЖН». Правила доверительного управления № 1817-94168740 зарегистрированы ФСФР России 24.06.2010 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ШЕСТЬ». Правила доверительного управления № 3329 зарегистрированы Банком России 15.06.2017 г. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Арендный поток». Правила доверительного управления № 3936 зарегистрированы Банком России 30.12.2019 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «ТЕХНОЛОГИИ 100». Правила доверительного управления № 3591 зарегистрированы Банком России 13.11.2018 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа — Капитал Эс энд Пи 500 (S&P 500®)»***. Правила доверительного управления № 3691 зарегистрированы Банком России 19.03.2019 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «ЕВРОПА 600». Правила доверительного управления № 3805 зарегистрированы Банком России 08.08.2019 г. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые облигации». Правила доверительного управления № 4039 зарегистрированы Банком России 19.05.2020. ЗПИФ недвижимости «Азимут». Правила доверительного управления № 1507-94111384 зарегистрированы ФСФР России 06.08.2009 г., ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ДЕСЯТЬ». Правила доверительного управления № 3633 зарегистрированы Банком России 28.12.2018 г. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Арендный поток-2». Правила доверительного управления № 4093 зарегистрированы Банком России 09.07.2020 г. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Мой капитал Облигации». Правила доверительного управления № 4146 зарегистрированы Банком России 27.08.2020 г. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые акции». Правила доверительного управления №4213 зарегистрированы Банком России 23.11.2020. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Китайские акции». Правила доверительного управления №4222 зарегистрированы Банком России 30.11.2020. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал ФастФуд». Правила доверительного управления №4265 зарегистрированы Банком России 21.01.2021 г. ЗПИФ недвижимости «Активо одиннадцать». Правила доверительного управления № 3773 зарегистрированы Банком России 16.07.2019 г. ЗПИФ недвижимости «Активо двенадцать». Правила доверительного управления № 3999 зарегистрированы Банком России 19.03.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ЧЕТЫРНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4153 зарегистрированы Банком России 03.09.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ПЯТНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4184 зарегистрированы Банком России 19.10.2020 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ШЕСТНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4321 зарегистрированы Банком России 18.03.2021 г. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Квант». Правила доверительного управления № 4580 зарегистрированы Банком России 06.09.2021 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Космос». Правила доверительного управления № 4561 зарегистрированы Банком России 19.08.2021 г. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО СЕМНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 4557 зарегистрированы Банком России 16.08.2021 г. ЗПИФ рентный «Активо два». Правила доверительного управления № 3092 зарегистрированы Банком России 22.12.2015 г. ЗПИФ недвижимости «Активо пять». Правила доверительного управления № 3307 зарегистрированы Банком России 27.04.2017 г. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые еврооблигации». Правила доверительного управления №4667 зарегистрированы Банком России 28.10.2021 года. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Видеоигры». Правила доверительного управления №4668 зарегистрированы Банком России 28.10.2021 года. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Золото». Правила доверительного управления № 4713 зарегистрированы Банком России 25.11.2021. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Стратегия будущего». Правила доверительного управления № 4797 зарегистрированы Банком России 27.12.2021. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Сбалансированный с выплатой дохода». Правила доверительного управления № 4929 зарегистрированы Банком России 14.04.2022. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Денежный рынок». Правила доверительного управления № 5012 зарегистрированы Банком России 27.06.2022. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Медицина». Правила доверительного управления № 4436 зарегистрированы Банком России 27.05.2021. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ВОСЕМНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 5060 зарегистрированы Банком России 11.08.2022. ЗПИФ недвижимости «Южные метры». Правила доверительного управления № 5420 зарегистрированы Банком России 05.06.2023. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Валютные облигации». Правила доверительного управления № 5425 зарегистрированы Банком России 08.06.2023. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ДЕВЯТНАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 5443 зарегистрированы Банком России 22.06.2023. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Облигации с выплатой дохода». Правила доверительного управления № 5473 зарегистрированы Банком России 06.07.2023. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Акции с выплатой дохода». Правила доверительного управления № 5626 зарегистрированы Банком России 08.09.2023. ЗПИФ рентный «Активо один». Правила доверительного управления № 3029 зарегистрированы Банком России 25.08.2015. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Акции компаний роста». Правила доверительного управления № 5732 зарегистрированы Банком России 23.10.2023. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Заблокированные активы паевого инвестиционного фонда «Альфа-Капитал Ресурсы»». Правила доверительного управления № 5770 зарегистрированы Банком России 09.11.2023. ЗПИФ рыночных финансовых инструментов «Заблокированные активы паевого инвестиционного фонда «Альфа-Капитал Квант»». Правила доверительного управления № 5771 зарегистрированы Банком России 09.11.2023. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Самолет Жилая недвижимость». Правила доверительного управления № 5948 зарегистрированы Банком России 26.12.2023. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Умный портфель». Правила доверительного управления № 5955 зарегистрированы Банком России 28.12.2023. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Складская коллекция». Правила доверительного управления № 6002 зарегистрированы Банком России 01.02.2024. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Новые имена». Правила доверительного управления № 6107 зарегистрированы Банком России 08.04.2024. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Высокодоходные облигации». Правила доверительного управления № 6183 зарегистрированы Банком России 16.05.2024. ЗПИФ недвижимости «АКТИВО ДВАДЦАТЬ». Правила доверительного управления № 6211 зарегистрированы Банком России 27.05.2024. ОПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Валютные облигации с выплатой дохода». Правила доверительного управления № 6267 зарегистрированы Банком России 20.06.2024. ЗПИФ недвижимости «Альфа-Капитал Складская коллекция 2». Правила доверительного управления № 6461 зарегистрированы Банком России 05.09.2024. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Управляемые акции с выплатой дохода». Правила доверительного управления № 6467 зарегистрированы Банком России 09.09.2024. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Антиинфляционный». Правила доверительного управления № 6527 зарегистрированы Банком России 26.09.2024. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал Облигации с переменным купоном». Правила доверительного управления № 6541 зарегистрированы Банком России 03.10.2024. БПИФ рыночных финансовых инструментов «Альфа-Капитал ИТ Лидеры». Правила доверительного управления № 6580 зарегистрированы Банком России 21.10.2024.

ПИФ — паевой инвестиционный фонд.
ИИС — индивидуальный инвестиционный счет.
Блог

© Общество с ограниченной ответственностью «Управляющая компания «Альфа-Капитал»», 2009–2024 гг. Инвестиции в паевые инвестиционные фонды (ПИФы), Фолио, доверительное управление активами, инвестиционные стратегии, финансовое консультирование, пенсионные накопления. Инвестиции в акции, облигации и ценные бумаги. Wealth Management, Private Banking, Investing in Mutual Funds.

Обязательная информация, предостережения и оговорки.

Индикация риска и доходности продуктов на сайте УК «Альфа-Капитал».

Материалы сайта доступны по лицензии Creative Commons Attribution 4.0. International.
Воспроизведение материалов возможно только с указанием ссылки на сайт www.alfacapital.ru.

Стоимость инвестиционных паев может увеличиваться и уменьшаться, результаты инвестирования в прошлом не определяют доходы в будущем, государство не гарантирует доходность инвестиций в инвестиционные фонды. Прежде чем приобрести инвестиционный пай, следует внимательно ознакомиться с правилами доверительного управления паевым инвестиционным фондом.

При заключении договора доверительного управления клиенту следует внимательно ознакомиться с его содержанием, а также с декларацией о рисках, приложенной к этому договору. Будущая доходность стандартной инвестиционной стратегии не гарантируется управляющим и не является идентичной фактической доходности управления имуществом учредителя управления, переданного в доверительное управление по договору, приводится до вычета комиссий, расходов и налогов, рассчитывается для цели определения стандартного инвестиционного профиля в соответствии с требованиями Положения Банка России от 03.08.2015 № 482-П «О единых требованиях к правилам осуществления деятельности по управлению ценными бумагами, к порядку раскрытия управляющим информации, а также требованиях, направленных на исключение конфликта интересов управляющего». Результаты инвестирования в прошлом не определяют и не являются гарантией доходности инвестирования в будущем. Стоимость активов может как уменьшаться, так и увеличиваться в зависимости от ситуации на финансовых рынках.

Заказать звонок

Написать в WhatsApp

Написать в Telegram

Главная

ДУ

БПИФы

ИИС

ПИФы

Меню