Инвестиционные продукты
Состоятельным клиентам
Компания
Паевые фондыВалютные облигации с выплатой дохода
Аналитика
Динамика стоимости

ОПИФ «Валютные облигации с выплатой дохода»

Инструменты в долларах, евро и юанях на российском рынке

О фонде

Инвестиции преимущественно в замещающие облигации, евробонды в твердой валюте и облигации в юанях. Купонный доход по облигациям выплачивается на банковские счета пайщиков каждый квартал. Подойдет для тех, кто хочет: • инвестировать в инструменты в валюте • получать пассивный доход за счет ежеквартальных выплат • защититься от санкционных рисков

Преимущества

  • Защита от девальвации

    Приобретаемые фондом облигации и купоны по ним привязаны к актуальному валютному курсу.

  • Без риска блокировок

    Инструменты фонда хранятся в российских депозитариях, расчеты проходят в рублях через российскую инфраструктуру.

  • Диверсификация

    Управляющий фондом планирует включать в портфель несколько десятков выпусков облигаций с различным сроком погашения и уровнем потенциальной доходности.

Состав фонда

Классы активов

  • 55,24 %
    Корпоративные облигации
  • 23,29 %
    Ценные бумаги РФ
  • 21,47 %
    Облигации

Отрасли

  • Банки и финансовые компании
    35,84 %
  • Госбумаги
    23,29 %
  • Сырье и материалы
    18,14 %
  • Нефтегазовая и топливная
    12,94 %
  • Прочее
    9,79 %
Данные по состоянию на 26.04.2025

Топ‐10 эмитентов

  • Министерство Финансов Российской Федерации
    Министерство Финансов Российской Федерации
    23,29 %
  • Газпром Капитал
    Газпром Капитал
    9,76 %
  • Металлоинвест
    Металлоинвест
    8,06 %
  • СИБУР Холдинг
    7,03 %
  • Альфа-Банк
    Альфа-Банк
    6,29 %
  • Т-Банк
    Т-Банк
    6,15 %
  • ГТЛК
    ГТЛК
    4,6 %
  • Совкомбанк
    Совкомбанк
    4,51 %
  • ЕвразХолдинг Финанс
    4,47 %
  • НОВАТЭК
    НОВАТЭК
    4,37 %
Динамика фонда на 31.03.2025 г.
За 5 лет
За 3 года
За 1 год
За 6 мес.
За 3 мес.
За 1 мес.
Динамика пая
н/д
н/д
н/д
1,84 %
7,67 %
3,16 %
Доход от выплат
н/д
н/д
н/д
1,67 %
0,79 %
0,32 %
Общая доходность
н/д
н/д
н/д
3,51 %
6,88 %
2,84 %
Инвестировать

Условия инвестирования

  • oт 50 000 ₽
    Минимальная сумма
  • От 1 года
    Рекомендуемый срок
  • 1 061,04 ₽
    Цена 1-го пая на 24.04.2025
  • Паевой фонд
    Тип продукта
  • Группа риска
    12345
  • Полные условия и комиссии

Аналитика управляющего

Артем Привалов
11.04.2025

Цены на замещающие облигации незначительно снизились относительно конца февраля. Это в первую очередь связано с ценообразованием на рынке из-за волатильности валютных курсов. Позитивным фактором для сегмента выступает околонулевая ставка РЕПО в CNY, что позволяет участникам рынка занимать юани под 0% и вкладывать денежные средства в валютные инструменты.

Снижение доходностей в однозначную территорию привело к возврату заемщиков за валютными займами. В марте на рынок вышли «Норильский никель», «Фосагро» и «Евраз» с займами в долларах, а также «Черкизово» и «Акрон» в займах с юанем. Согласно Индексу замещающих облигаций Cbonds, текущая доходность по рынку составляет 7,8% против 7,96% на начало месяца (примечание: средний YTM на протяжении месяца составлял 8,54%). Динамика цен на облигации в CNY повторяла динамику цен на замещающие облигации. Доходность по индексу составляет 7,57% против 8,03% на начало месяца (примечание: средний YTM на протяжении месяца составлял 8,18%).

Следует отметить, что долларовые доходности в сегменте локальных валютных облигаций сильно упали с начала года, поэтому дальнейший потенциал роста котировок будет ограниченным.

Инвестируйте онлайн